Evolució dels sistemes monetaris mundials breument. Etapes de l'evolució del sistema monetari mundial

2024 Autora: Howard Calhoun | [email protected]. Última modificació: 2023-12-17 10:21

L'evolució dels sistemes monetaris mundials es guia per indicadors de reproducció. Està determinat per les principals etapes de desenvolupament no només del món, sinó també de l'economia nacional. De vegades, els principis del sistema monetari mundial comencen a contradir l'estructura de l'economia mundial, no es corresponen amb la distribució de recursos entre els principals centres. Això condueix a l'aparició de la crisi MVS. Les contradiccions monetàries sorgeixen com a conseqüència de la discrepància entre els principis estructurals del mecanisme mundial i les condicions canviants de producció, comerç i distribució de les forces mundials. L'evolució dels sistemes monetaris mundials, que es descriurà breument a continuació, està determinada per les necessitats de les economies nacionals i mundials, la necessitat de canviar l'alineació de forces. Només flexibilitat i variabilitat, la capacitat d'adaptar-se a la situació dels instruments financers i va ser la base per a l'existència i el desenvolupament de la societat moderna.

Elements clau: l'evolució del sistema monetari global

MVS ha superat l'espinós camí de la seva formació abans d'adoptar un format modern. Per a la totalitatEn la seva llarga història de desenvolupament, els principis del sistema han canviat 4 vegades, la qual cosa va anar acompanyada de la decisió de la conferència internacional corresponent. També es va canviar el nom de la pròpia estructura, que va començar a correspondre al nom de la ciutat on es va celebrar la conferència.

Considerem les etapes d'evolució del sistema monetari mundial:

• El sistema de París de 1867, conegut com el "estàndard d'or". Cada moneda nacional es caracteritzava per un contingut d'or, a partir del qual es feia un canvi per altres monedes o or. Hi havia un tipus de canvi flotant.
• Sistema genovès de 1922, conegut com el "estàndard d'or". A més de les reserves d'or, totes les divises del món tenien el suport de la moneda del principal país econòmic, principalment la lliura esterlina britànica.
• El sistema de Bretton Woods de 1944, conegut com a "estàndard del dòlar". Un requisit previ per a la formació del sistema era el desenvolupament actiu d'Amèrica a la postguerra. L'or es va utilitzar en quantitats limitades.
• El sistema jamaicà de 1976-78, conegut com a "Special Credit Measures Standard". SDR va actuar en format d'actius (assentaments especialitzats en els comptes de l'FMI). La introducció del DEG s'explica pel desig de tots els països del món de garantir l'estabilitat en l'aspecte dels acords mutus internacionals.

Gold Standard

L'evolució dels sistemes monetaris mundials va començar amb el "estàndard d'or", que va funcionar des de 1867 fins als anys 20 del segle XX. La formació de l'estructura financera va ser espontània. El principal impuls per al MVS parisencva servir com la revolució industrial del segle XIX i l'expansió del comerç internacional amb l'estàndard de la moneda d'or. Les principals característiques del sistema financer eren les següents disposicions:

• Recolzament d'or fix de les monedes nacionals.
• L'or va jugar el paper de mitjà de pagament universal i de diners mundials.
• Els bitllets emesos pel Banc Central es van canviar per or sense restriccions. L'intercanvi es basava en paritats d'or. La desviació del tipus de canvi es va permetre dins dels límits de les paritats monetàries, que formaven un tipus fix.
• A la circulació internacional, juntament amb l'or, es va reconèixer la lliura esterlina.
• L'oferta monetària interna corresponia a les reserves d'or de l'estat, que regulaven automàticament la balança de pagaments dels estats.
• El dèficit de la balança de pagaments estava cobert amb or.
• Gold era lliure de moure's entre estats.

Aquesta etapa de desenvolupament no és la més eficient, ni el cim que va arribar a l'evolució del sistema monetari mundial. El sistema monetari parisenc va patir l'incompliment de les regles dels participants al mercat financer mundial. El flux d'or entre estats no sempre es va produir. Anglaterra ocupava la posició del principal estat financer, regulava no només els interessos bancaris, sinó també els fluxos d'or. La raó principal del desenvolupament reeixit del "estàndard d'or" no va ser la seva eficàcia com a sistema, sinó el desenvolupament tranquil de l'economia mundial en els períodes anteriors a la guerra.

Estàndard d'intercanvi d'or

Les etapes de l'evolució del sistema monetari mundial inclouen el domini del "estàndard or", que va tenir lloc des de 1922 fins als anys 30. Després d'esgotar-se la Primera Guerra Mundial i restablir totes les relacions econòmiques exteriors entre els països, es va fer necessari formar un nou MVS. A la conferència de Gènova, es va plantejar la qüestió que els països capitalistes no tenen prou or per establir relacions en el segment dels assentaments de comerç exterior i altres transaccions. A més de l'or i la lliura britànica, es va decidir introduir en circulació el dòlar americà. Dues monedes van assumir el paper d'instrument de pagament internacional i van rebre el títol de lema. El sistema va ser adoptat per Alemanya i Austràlia, Dinamarca i Noruega. Pel que fa als seus principis, el sistema corresponia gairebé completament al seu predecessor, el sistema de París. Es van mantenir les paritats d'or i el paper dels diners mundials encara es confiava a l'or. Paral·lelament, l'evolució dels sistemes monetaris mundials va fer que determinats bitllets nacionals s'intercanviessin no per or, sinó per altres monedes, anomenades lemes, que posteriorment es van canviar per lingots d'or.

Formació de les primeres dependències

Els sistemes monetaris mundials i la seva evolució, en particular l'adopció de l'"estàndard de dispositius d'or", van provocar la formació de la primera dependència d'uns països respecte d' altres. Només hi havia dos formats per canviar la moneda nacional per or. Això és directe, destinat a lliures i dòlars, que jugaven el paper de lemes, i indirecte, a altres monedes dins d'aquest sistema. Aquest AIM utilitzava una moneda flotant consolidadabé. Mitjançant l'ús d'intervencions de divises, els estats del món estaven obligats a suportar qualsevol desviació de la moneda nacional. Va ser la distribució de les reserves d'or i de divises entre estats la que va constituir la base per a la formació de relacions.

L'estàndard d'intercanvi d'or no va ser el principal MVS durant molt de temps. Després de la liquidació de la crisi de 1929-1922, el sistema va quedar totalment destruït. Ja l'any 1931, Gran Bretanya va abandonar completament el patró or i va devaluar la lliura esterlina. Com a resultat, diversos estats europeus, entre ells l'Índia, Egipte i Malàisia, van experimentar l'enfonsament de les monedes nacionals a causa de la forta relació econòmica amb Anglaterra. El 1936, el Japó i França van abandonar el patró or. L'any 1933, a Amèrica, paral·lelament a la negativa a canviar bitllets per or, es va prohibir l'exportació d'aquest últim a l'estranger i el dòlar es va devaluar un 41%. Aquest període, que l'evolució dels sistemes monetaris mundials recordarà durant molt de temps, es va convertir en el moment de transició a la circulació de divises de diners que no es poden bescanviar per or, és a dir, fons de crèdit.

Estàndard en dòlars

A la ciutat de Bretton Woods l'any 1944, 44 països del món es van reunir en una conferència internacional. Es va arribar a un acord sobre la formació d'una estructura regulada de tipus de canvi correlacionats. El sistema va durar des del 1944 fins al 1976. Les seves característiques principals eren:

• El paper dels diners mundials va passar a l'or. Paral·lelament, es van utilitzar monedes com el dòlar i la lliura.
• Formatinstitucions financeres de tipus internacional: el Fons Monetari Internacional (FMI) i el Banc Mundial per a la Reconstrucció i el Desenvolupament (BIRF). La tasca principal de les organitzacions era regular les relacions financeres al món entre els països membres del sistema. Tots els estats membres de l'FMI eren automàticament membres del Banc Mundial.
• Es va introduir un sistema de tipus ajustable, que va permetre mantenir el tipus de canvi al mateix nivell, o bé corregir-lo amb acord previ amb l'FMI. Es preveia establir tarifes a un nivell que permetés als estats desenvolupar-se de manera efectiva a causa dels avantatges del comerç internacional i del flux de capitals. A f alta de l'oportunitat d'implementar aquest programa, es van revisar els cursos.
• Peg dòlar a or. L'evolució del sistema monetari mundial (que es parla breument en aquest article) ha portat al fet que tots els països han intentat disposar d'una reserva en dòlars. Només els Estats Units tenien dret a canviar la moneda pel metall preciós a un preu de 35 dòlars per unça. La resta d'estats van anunciar els tipus de les seves monedes en or o dòlars, donant-los suport comprant o venent aquests mateixos dòlars al mercat de divises.
• Formació del fons de reserves internacionals. La contribució de reserva de cada estat estava determinada pel volum del comerç internacional i corresponia a 1/4 d'or o dòlars i 3/4 de la moneda nacional. Va ser la part del fons la que va afectar directament l'import permesos d'un préstec en moneda estrangera de l'FMI.

La situació al món durant el període "Dòlar estàndard"

L'evolució dels sistemes monetaris mundials, que es pot considerar breument a partir de l'exemple dels estàndards vigents en el temps, ha portat al fet que durant el període de l'"estàndard del dòlar" la direcció del desenvolupament del món L'economia va començar a ser fixada pels estats dels "set grans". Van representar al voltant del 44,8% dels vots. Amèrica en posseïa el 18% i Rússia el 2,8%. Això va constituir la peculiaritat que Amèrica i altres estats dels "set" podien influir directament en l'adopció o el rebuig de qualsevol decisió. Des de l'aparició d'aquesta estructura, s'ha destinat una quantitat prou gran de recursos materials per al desenvolupament d'un nombre important de països.

Evolució del sistema monetari mundial: una taula de l'estructura dels préstecs durant el període "estàndard del dòlar"

País	Dimensió del préstec (milions de dòlars)
Rússia	13, 8
Corea del Sud	15, 2
Mèxic	9, 1
Argentina	4, 1
Indonèsia	2, 2

Malgrat les perspectives del sistema, no va durar gaire a causa de les diferències fonamentals entre l'economia nacional i l'economia mundial. L'inici de la caiguda del sistema va ser donat pel dèficit del sistema de pagament nord-americà, que va transferir dòlars en forma de moneda de reserva mundial. El 1986, el dèficit extern dels EUA era de 1.000 milions de dòlars. Tot i la tolerància de la situació, el fenomen va tenirles seves conseqüències. El 1971, el president Nixon es nega a vincular la moneda nacional a l'or, ja que la societat espera una devaluació de la moneda i comença a comprar activament or, que Amèrica, d'acord amb les seves obligacions, es veu obligada a vendre. El dòlar es deixa lliure per flotar, l'era de l'"estàndard del dòlar" s'ha esgotat completament.

Estàndard de mesures de crèdit especials

L'evolució del sistema monetari mundial, que es parla breument a l'article, no es va aturar, i el "estàndard de mesures especials de préstec" va substituir el "estàndard del dòlar". Va ser adoptat entre 1976 i 1978 i actualment està en ús actiu. Les principals característiques del sistema monetari de Jamaica es poden considerar les disposicions següents:

• Abandó important del patró or.
• Demonetització de l'or acceptada oficialment. S'ha cancel·lat el paper del metall preciós com a mitjà de pagament global.
• Les paritats d'or estan prohibides.
• Els bancs centrals han conservat el dret de comprar i vendre or com a mercaderia comuna a un preu establert al mercat lliure.
• Adopció de l'estàndard SDR, que es podria utilitzar com a diners mundials, i també com a base per calcular el tipus de canvi, actius oficials. El DEG s'utilitza activament per a liquidacions internacionals a costa de les anotacions de compte i com a unitat de compte de l'FMI.
• El paper de les monedes de reserva es va donar al dòlar dels EUA i al marc alemany, la lliura esterlina i el franc suís, el ien japonès i el franc francès.
• El tipus de canvi és flotant, format elmercat de divises mitjançant l'oferta i la demanda.
• Els estats tenen dret a establir de manera independent el règim del tipus de canvi de la moneda nacional.
• Les fluctuacions de freqüència estan fora de control.
• La formació de blocs de format de moneda tancat, que es consideren participants de l'FMI, s'ha convertit en legal. Un exemple sorprenent d'aquesta categoria d'educació és el Sistema Monetari Europeu (EUR).

El sistema monetari mundial: la seva evolució no lineal

Els sistemes monetaris mundials en l'ordre de la seva aparició van donar lloc a la formació del sistema monetari europeu, que actua com un conjunt de relacions econòmiques relacionades amb el funcionament de les monedes nacionals dins la integració econòmica europea. La UEM és un component important de tota la MMU. L'estructura inclou tres components principals:

• ECU Una norma adoptada el 1979 que definia una nova forma de reserva d'ECU que actua com un tàndem de 12 monedes europees.
• Tipus de canvi flotant lliure amb un rang de desviacions dins del 15%, tant a l'alça com a la baixa. S'ha creat un mecanisme de tipus de canvi i intervencions.

Les unitats de compte creades artificialment, com ara DEG i ECU, no es poden utilitzar com a moneda real sorgida com a resultat de la integració d'una sèrie d'estats. Des de 1999, 11 estats dels 15 han acordat la introducció d'una unitat monetària única: l'euro. Ja l'any 2002, els països que van acordar l'adopció de la nova moneda estaven totalment integrats enla zona europea i van abandonar completament la seva moneda.

Quins criteris han de complir els membres de la zona euro?

L'evolució del sistema monetari mundial, per ordre cronològic, que s'ha comentat anteriorment, no només té una estructura lineal. Una branca va ser la UER, a la qual es pot unir qualsevol país del món que compleixi una sèrie de criteris:

• El creixement de la inflació al país no hauria de ser més d'un 1,5% superior al valor d'un indicador idèntic al territori de tres estats amb un augment mínim del cost dels béns i serveis.
• El dèficit pressupostari del país hauria de ser inferior al 3% del PIB.
• El deute públic hauria d'estar dins del 60% del PIB.
• El tipus de canvi de la moneda nacional en un termini de 2 anys no hauria de travessar el corredor establert pels estàndards de la UEM (+/- 15%).

El sistema monetari, característic dels països industrialitzats, controla no només les transaccions monetàries, sinó també els fluxos d'efectiu interns. Aquesta és la solució més pràctica del món actual. Al mateix temps, l'evolució dels sistemes monetaris mundials i els problemes de moneda moderns estan estretament interconnectats, ja que provenen de la mateixa font.

Enllaçar l'IFS i els sistemes financers nacionals

L'evolució dels sistemes monetaris mundials, que es tracta breument en aquest article, va començar amb una estructura de funcionament espontània basada en l'orestoc, i es va modernitzar gradualment en una estructura centrada i regulada, que es basa en recursos materials de paper-crèdit. El desenvolupament de l'IAM va pas a pas, amb un rang de 10 anys, amb les etapes dominants en la formació de les estructures monetàries nacionals. A l'economia domèstica, les estructures monetàries es van transformar gradualment d'un patró de moneda d'or a un patró de lingots d'or, després a un patró d'intercanvi d'or i finalment es va convertir en un sistema de crèdit en paper, on el paper principal correspon als fons de crèdit..

Característiques	Sistema de París (1967)	Sistema genoves (1922)	Bretton Woods (1944)	Sistema jamaicà (1976-1078)	Sistema Monetari Europeu (des de 1979)
Base	L'or és l'estàndard de les monedes	Moneda d'or estàndard	Moneda d'or estàndard	SDR estàndard	Estàndard: ECU (1979 - 1988), euros (des de 1999)
Aplicació de l'or com a moneda mundial	Conversió de monedes en or. Paritats d'or. L'or com a reserva i mitjà de pagament.	Conversió de monedes en or. Paritats d'or. L'or com a reserva i mitjà de pagament.	Les monedes es converteixen en or. Orles paritats i l'or segueixen sent el principal mitjà de pagament.	La desmonetització de l'or anunciada oficialment	Més del 20% de les reserves d'or-dòlar juntes. L'or s'utilitza per a l'ECU i la prestació d'emissions. Les reserves d'or estan sobrevalorades al valor de mercat.
Mode de curs	Els tipus de moneda fluctuen dins dels "punts daurats"	Els tipus de divises fluctuen sense fer referència als "punts daurats"	Tipus de canvi i paritats fixes (0,7 – 1%)	Els governs dels estats trien independentment el règim de tipus de canvi	El tipus de canvi flotant en l'interval (2, 25-15%) s'aplica als països que no s'han unit a l'euro.
Política institucional	Conferència	Conferència, reunió	L'FMI és l'òrgan de regulació de la moneda interestatal	Reunions, FMI	EFS, EMI, ECB

Resumem com eren els sistemes monetaris mundials. La taula anterior us permetrà fer un seguiment de les principals etapes de l'evolució.